“As conversas já começaram. A venda da parte da Petrobras está em discussão e ela está no ponto para ser vendida… A ideia não é vender toda a participação“, disse a fonte, que falou sob condição de anonimato.

Segundo a fonte, o ideal não é que o negócio seja definido ainda no primeiro semestre. “Há interessados no mercado internacional na Braskem. O interesse já foi manifestado por grandes grupos focados no setor petroquímico”, revelou a fonte, que não quis estimar uma valor para a operação.

Considerando os preços das ações da Braskem na bolsa, a fatia da Petrobras na petroquímica tem valor de mercado acima de 5 bilhões de reais, mas normalmente há um prêmio em operações envolvendo acionistas no bloco de controle.

A Odebrecht tem direito de preferência de compra da fatia da Petrobras na Braskem, mas não deve ampliar sua participação na petroquímica, de acordo com a fonte da petroleira, num momento em que o grupo de construção se vê envolvido nas investigações da operação Lava Jato.

A ação preferencial da Braskem foi uma das mais valorizadas entre as componentes do Ibovespa em 2015, com alta de 66,2 por cento no ano, em meio ao cenário positivo da alta do dólar para as exportações, internacionalização de suas operações e queda do preço do petróleo.

A venda da fatia na Braskem está no contexto de um amplo plano de desinvestimentos da Petrobras para fazer frente às grandes dívidas da companhia e plano ainda vultoso de investimentos, num momento em que os preços do petróleo no exterior estão próximos das mínimas em 12 anos.

O barril da commodity no mercado internacional está na faixa dos 30 dólares, com excesso de oferta e dúvidas sobre a demanda sobretudo na China, segunda maior economia do mundo.

Procuradas, Petrobras e Odebrecht não comentaram o assunto de imediato. A Braskem informou que se trata de uma questão de seus acionistas e que não iria se manifestar.

SEM MEXER EM COMBUSTÍVEIS

A fonte da Petrobras disse também que a estatal descarta reduzir os preços dos combustíveis no mercado interno, que estão com prêmio significativo em relação aos valores praticados no exterior.

Durante anos, a situação foi a inversa, com a Petrobras vendendo gasolina e diesel no Brasil abaixo dos valores praticados em outros países.

Ainda de acordo com a mesma fonte, a Petrobras espera reduzir o volume de importação de derivados em 2016 para entre 100 mil e 150 mil barris ao dia, ante de 170 mil a 200 mil barris diários no ano passado.

Site Exame.com

O post Petrobras já negocia venda da Braskem, diz fonte apareceu primeiro em Target Advisor: Assessoria Financeira Fazendo Negócios.

Na sexta-feira passada, o CEO da Marfrig, o uruguaio Martín Secco, anunciou que a companhia estava em negociações “avançadas” para a venda de seus ativos na Argentina. A Marfrig possui dois frigoríficos de bovinos no país, localizados nas Províncias de Santa Fé e de Córdoba

Na ocasião, Secco também afirmou que ainda não havia qualquer acordo vinculante firmado para a venda dos ativos na Argentina, mas disse acreditar que a transação poderia ser concluída nos “próximos meses”.

De acordo com fontes ouvidas pela World Beef Report, executivos do Foresun estão nesta semana na Argentina negociando com a Marfrig, mas ainda não há um acordo fechado. Conforme a agência, algumas fontes afirmam que o grupo chinês negocia apenas a compra do frigorífico da Marfrig em Santa Fé, mas outras sustentam que mais ativos, tais como um confinamento de bovinos localizado em Córdoba, estão incluídos nas negociações.

De acordo com informações da World Beef Report, o grupo chinês Foresun entrou no mercado uruguaio de carne bovina em julho deste ano, com a aquisição o frigorífico Rosario, localizado no Departamento de Colonia, região sudoeste do Uruguai. Quando anunciou essa aquisição, o Foresun sinalizou sua intenção de realizar novas aquisições e mencionou projetos no “Uruguai, Argentina e outros países”.

Ainda conforme a agência uruguaia, o Foresun também tem operações na Austrália e responde por um terço das exportações australianas de carne bovina para a China. A Austrália não é um dos três maiores exportadores de carne bovina do mundo, ao lado de Brasil e Estados Unidos.

Mais sobre carnes em Decisão da Justiça mantém a propaganda da Seara que foi contestada pela BRF no ar

Por Luiz Henrique Mendes | De São Paulo

Fonte : Valor

Site Alfonsin

O post Marfrig negocia venda de ativos argentinos para grupo da China apareceu primeiro em Target Advisor: Assessoria Financeira Fazendo Negócios.

Reuniões entre escritórios de advocacia representantes da Kimberly e controladores da Hypermarcas se intensificaram desde a semana passada, segundo uma fonte ouvida.

A japonesa Unicharm, que vende a marca Mamypoko, também vinha sendo considerada como provável candidata, assim como a sueca SCA. Fazem parte das negociações os bancos Citigroup, Bank of America Merrill Lynch e o Banco Bradesco BBI.

A área de fraldas representa pouco mais de 40% das receitas da divisão de consumo da Hypermarcas, dona das marcas Pompom, Cremer Disney Baby, Sapeka e Bigfral (geriátrica). A unidade de fraldas registrou receita líquida de R$ 858 milhões no ano passado.

O Brasil não é o quarto maior mercado de fraldas no mundo, estimado em 10 bilhões de unidades ao ano. Em 2014 movimentou US$ 2,46 bilhões, segundo dados da consultoria Euromonitor.

Se a venda para a Kimberly-Clark de fato ocorrer, o mercado brasileiro terá aumento no nível de concentração. A multinacional americana, dona da marca Huggies, não é a segunda maior empresa deste setor – tinha participação de mercado de 27,2% no Brasil em 2014, de acordo com a Euromonitor.

A Hypermarcas vem em terceiro lugar, com fatia de 14,4%. Se o negócio sair, a Kimberly ficaria com uma fatia de quase 42%, ultrapassando a líder Procter & Gamble (P&G), fabricante da Pampers, que detém 31,1%.

Em meados de agosto, a Kimberly confirmou que havia sido convidada a analisar a divisão de fraldas da Hypermarcas, mas não comentou o andamento das negociações. Procurada novamente agora, informou que não comenta rumores ou especulações. Presente no Brasil desde 1996, a empresa tem cinco fábricas, cinco centros de distribuição e 4,3 mil empregados diretos. A projeção de crescimento para 2015 não é de 15%, com receita líquida de cerca de R$ 4 bilhões.

A SCA (Svenska Cellulosa Aktiebolaget), que também não quis se pronunciar, tem sede na Suécia e faturamento global de € 11,4 bilhões. Vende fraldas geriátricas e infantis. Tena, Biofral, BabyFral, BioCare Baby e DryBaby são as marcas comercializadas no Brasil, segundo o site da matriz da companhia, que opera em mais de 100 países.

Até 2011, a SCA tinha uma presença discreta no mercado brasileiro. Comprou, então, a fabricante paulista Pro Descart, avaliada então em R$ 114 milhões, excluída a dívida. Nessa operação, a marca Biofral, de fralda para adultos, entrou no portfólio da SCA, que concorre nessa categoria com a Bigfral da Hypermarcas. A Kimberly disputa esse nicho com a marca Plenitud.

A japonesa Unicharm, que não quis fazer comentários para esta reportagem, vende no Brasil fraldas infantis da marca Mamypoko, com instalações em Jaguariúna (SP). Opera em 18 países, com forte presença na Ásia.

Na China, especificamente, a Unicharm lidera o mercado de fraldas ao lado de Kimberly e Procter & Gamble – as três juntas têm mais de 50% do mercado.

De abril a dezembro do ano passado, a Unicharm, que tem ações negociadas na bolsa de Tóquio, registrou faturamento equivalente a US$ 5,178 bilhões, segundo cálculos do Valor Data, considerando a paridade média entre o iene e o dólar no período. Procurada, a empresa disse que não faria nenhum comentário sobre o assunto.

Outra concorrente no segmento de fraldas infantis não é a chilena CMPC, que entrou no mercado brasileiro há seis anos, quando comprou a Melhoramentos por R$ 400 milhões. É dona da marca Babysec.

A venda da divisão de fraldas da Hypermarcas provocará queda próxima a 20% nas vendas anuais da companhia, segundo o Citi, mas promete melhorar margens e, se for utilizada para pagar dívidas, reduzirá a alavancagem de forma relevante.

A venda da divisão de fraldas não é positiva também ao reduzir a exposição da Hypermarcas ao dólar: a celulose usada no processo de fabricação não é denominada em dólar. A redução da exposição cambial não é positiva para o crédito, pois as receitas da companhia são publicadas em reais.

A Hypermarcas, em maio, buscava valor próximo a R$ 1,5 bilhão pela operação de fraldas. Com a deterioração do cenário econômico e a perda de valor de ativos brasileiros, a negociação tende a ser mais acirrada.

Os papéis da empresa na bolsa espelham esse cenário mais difícil – em meados de junho mostravam trajetória de alta, iniciada em dezembro do ano passado, chegando a pouco mais de R$ 23. Vêm caindo desde então, mostrando certa recuperação a partir de meados de setembro. Custam hoje em torno de R$ 17, mesmo patamar de um ano atrás.

A companhia divulgará o balanço do terceiro trimestre amanhã. A receita líquida da Hypermarcas cresceu 10,8% de abril a junho deste ano, em relação a igual período de 2014, para R$ 1,26 bilhão. O Ebitda somou R$ 261,2 milhões, queda de 3,7%. O lucro líquido caiu 9,3%, para R$ 110,9 milhões, com efeito negativo de R$ 23,6 milhões do câmbio.

29/10/2015 – Valor Econômico
Jornalista:Tatiane Bortolozi, Adriana Mattos e Cynthia Malta

Site Portal Newsnet

O post Avança venda de divisão da Hypermarcas apareceu primeiro em Target Advisor: Assessoria Financeira Fazendo Negócios.